财经知识的学习和应用需要注重实践。投资者们需要通过实际的投资操作,不断积累经验和教训,以提高自己的投资水平。下面媒市股网将带大家认识创业板非公开发行股票流程,希望可以帮到你。

股票定增流程及时间

股票定增流程及时间

定增的流程:

1董事会决议

董事会就上市公司申请发行证券作出的决议应当包括下列事项:

(一)本次增发股票的发行的方案;

(二)本次募集资金使用的可行性报告;

(三)前次募集资金使用的报告;

(四)其他必须明确的事项。

2提请股东大会批准

股东大会就发行股票作出的决定至少应当包括下列事项:

• 本次发行证券的种类和数量

• 发行方式、发行对象及向原股东配售的安排

• 定价方式或价格区间

• 募集资金用途

• 决议的有效期

• 对董事会办理本次发行具体事宜的授权

• 其他必须明确的事项

• 股东大会就发行事项作出决议,必须经出席会议的股东所持表决权的 2/3 通过

3由保荐人保荐

并向中国证监会申报,保荐人应当按照中国证监会的有关规定编制和报送发行申请文件。

4中国证监会依照有关程序审核

• 收到申请文件后,5 个工作日内决定是否受理;

• 受理后,对申请文件进行初审;

• 由发行审核委员会审核申请文件;作出核准或者不予核准的决定

5发行

6 个月内发行,否则重新核准;有重大变更,暂缓发行。

(一)上市公司收到中国证监会发行审核委员会关于本次发行申请获得通过或者未获通过的结果后,应当在次一交易日予以公告,并在公告中说明,公司收到中国证监会作出的予以核准或者不予核准的决定后,将另行公告。

(二)上市公司收到中国证监会予以核准决定后作出的公告中,应当公告本次发行的保荐人,并公开上市公司和保荐人指定办理本次发行的负责人及其有效联系方式。

(三)上市公司、保荐人对非公开发行股票进行推介或者向特定对象提供投资价值研究报告的,不得采用任何公开方式,且不得早于上市公司董事会关于非公开发行股票的决议公告之日。

(四)董事会决议未确定具体发行对象的,在取得中国证监会的核准批文后,由上市公司及保荐人在批文的有效期内选择发行时间;在发行期起始的前 1 日,保荐人应当向符合条件的特定对象提供认购邀请书。认购邀请书发送对象的名单由上市公司及保荐人共同确定。

创业板上市公司非公开发行股票需不需要聘请保荐机构?

不需要 走正常流程就行 具体如下:

一、公司召开董事会审议发行事宜

上市公司申请非公开发行股票,应当按照《暂行办法》的规定召开董事会,履行相应的审议程序。

(一)公司董事会应对有关本次发行的议案做出决议,并提请股东大会批准。

(二)向本所提交文件

董事会审议通过非公开发行股票方案后,在两个交易日内报告本所,提交资料并履行相应的信息披露义务。

(三)其他文件的要求

1、编制本次非公开发行股票方案的详细内容。

2、编制本次非公开发行股票方案的论证分析报告。独立董事应当发表专项意见。

3、编制前次募集资金使用情况的报告,并且聘请具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所出具鉴证报告。

4、董事会决议确定具体发行对象的,上市公司应当与相应发行对象签订附生效条件的股份认购合同。

(四)其他事项

1、重新召开董事会调整定价基准日

以董事会决议日作为定价基准日的非公开发行股票方案,在一定情形下重新召开董事会的,可重新确定本次发行的定价基准日。

2、募集资金用于收购资产的相关中介报告有相应要求

3、关联董事回避

二、公司召开股东大会审议发行事宜

(一)发行事宜经股东大会审议

(二)审议程序

应当提供网络投票。经出席会议的股东所持表决权的2/3通过。公司向特定的股东及其关联人发行股票的,股东大会就发行方案进行表决时,关联股东应当回避表决。

(三)信息披露

披露股东大会决议公告和法律意见书。中小投资者(即单独或者合计持有公司5%以下股份的股东)表决情况单独计票并予以披露。

(四)修改、取消或延长有效期的重新提交股东大会审议

三、证监会审核阶段的相关事宜

(一)一般事宜

上市公司向中国证监会提出非发行股票申请时,编制并递交《发行人申请报告》、《发行保荐书》、《发行保荐工作报告》、《法律意见书》、《律师工作报告》等申请文件。

采取自行销售的发行方案,上市公司可不聘请保荐机构。

(二)发审委审核事宜

1、发审委召开工作会议审核公司以现金方式非公开发行股票申请的,公司应及时披露发审委审核结果,并在公告中声明“公司收到中国证监会作出的予以核准或不予核准的决定后,将另行公告”。

2、在发审委召开工作会议审核公司以现金方式非公开发行股票申请期间,公司股票及其衍生品种不停牌。

(三)收到核准决定及其他事项

1、公司取得中国证监会关于公司股票发行申请的正式核准批文后,应及时向本所报备核准文件,并披露《发行核准公告》,说明取得核准批文的日期、核准发行的股份数量等。公司根据中国证监会的审核意见对本次非公开发行股票方案进行了修改的,还应披露修改后的方案。

2、上市公司发行股票前发生重大事项的,应当暂缓发行,并及时报告中国证监会。

3、核准批文有效期内,公司在实施发行方案前进行利润分配,导致发行股份数量增加的,公司应刊登相应的调整公告,涉及现金分红的,应聘请律师事务所对本次发行股份价格和数量调整出具专项法律意见书。

四、组织发行并办理股份预登记

(一)发行期的选择

1、上市公司应当自中国证监会核准之日起六个月内,组织发行。超过六个月未发行的,核准文件失效,须重新经中国证监会核准后方可发行。

2、上市公司发行证券,存在利润分配方案、公积金转增股本方案尚未提交股东大会表决或者虽经股东大会表决通过但未实施的,应当在方案实施后发行。

3、上市公司可申请股票及其衍生品种在发行期首日开始停牌,并在刊登发行情况报告书同时予以复牌。

(二)非公开发行股票的销售方式

1、上市公司非公开发行股票的,聘请承销商组织发行。

2、上市公司已在董事会决议中确定发行对象,且发行对象符合以下情形之一的,可以由上市公司自行销售:

(1)原前十名股东;

(2)上市公司控股股东、实际控制人或者其控制的关联方;

(3)上市公司董事、监事、高级管理人员或者员工;

(4)董事会审议相关议案时已经确定的境内外战略投资者或者其他发行对象;

(5)中国证监会认定的其他情形。

(三)发行竞价

董事会决议未确定具体发行对象的,上市公司在启动本次非公开发行股票后,以竞价方式确定发行价格和发行对象。

(四)认缴、验资及鉴证

1、通过竞价方式确定发行对象及价格后,签正式认购合同、缴款;董事会决议确定具体发行对象的,上市公司应当按认购合同的约定发行股票,发行对象应当按股票认购协议支付认购款。

2、发行对象的认购资金应先划入专门开立的账户,扣除相关费用再划入发行人募集资金专项存储账户。

3、发行对象股份认购款到账后,验资并出具验资报告

4、上市公司应聘请律师对发行过程和发行结果的合法性和公正性进行鉴证并出报告。

5、保荐机构应出具关于本次发行过程和认购对象合规性的报告。(五)发行情况报告书

1、上市公司和保荐机构应向中国证监会提交发行情况报告书、保荐机构关于本次发行过程和认购对象合规性的报告、律师关于本次发行过程和认购对象合规性的报告、验资报告等备案材料。

2、上市公司非公开发行股票结束后,应按照《暂行办法》和《第36号格式准则》的规定,在两个交易日内报告本所,提交以资料并履行相应的信息披露义务。

3、编制本次发行情况报告书的详细内容。

4、上市公司申请股票及其衍生品种在发行期首日开始停牌的,在刊登发行情况报告书时应同时申请股票及其衍生品种复牌。

(六)发行股份登记手续

1、在会计师事务所出具验资报告的前一交易日,向登记结算公司提供必要的资料,办理新增股份登记。

2、公司办理完毕登记托管手续后,领取《增发股份登记证明》等文件。

五、申请新增股份上市相关事宜

(一)申请文件

上市公司在办理新增股份预登记后,可向本所提起新增股份上市申请,经本所审查并确定新增股份上市日后,应在上市日前的五个交易日内披露《上市公告书》及相关文件。上市公司申请办理新增股份上市时,需向本所提交和披露文件。

六、其他

1、上市公司向特定对象发行股票认购其拥有的资产,应适用《上市公司重大资产重组管理办法》的规定,履行重大资产重组的相关审批程序和信息披露义务,具体可参照《创业板信息披露业务备忘录第13号:重大资产重组》的有关规定。

2、特定对象拟认购本次非公开发行股票,属于《上市公司收购管理办法》所规范的收购及股份权益变动的,应按《上市公司收购管理办法》及相关法律法规、规范性文件要求,履行权益变动的审议、审批及披露程序。

3、创业板上市公司申请小额快速定向增发股份的,优先适用《创业板上市公司小额快速定向增发股份业务办理指南》(以下简称“《小额快速指南》”)的规定,《小额快速指南》未规定或涉及事项的,按本业务指南规定办理。

非公开增发股票审核通过需多久完成

非公开发行股票审批一般为3个月左右,短的也有1个月以内的。具体以监管机构的审核时间为准。从券商帮助发行人把申报材料报到证监会里面开始,直到拿批文材料或者被否决之间的过程统称“证监会审核”。一般申报后要等到上会通过,短时间10多20天,一般3个月左右。证监会受理上市申请材料后,便进入“预审阶段”。发行部的预审员对申报文件进行初审后,向发行人和主承销商出具书面反馈意见(至少有一次),发行人和中介机构必须在30个工作日之内作出书面回复,一般都需要申请延期回复,这个过程非常耗时。在见面会时还要向保荐人进行问核程序。

另外,非公开发行股票是指股份有限公司采用非公开方式,向特定对象发行股票的行为。上市公司非公开发行新股,应当符合经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的条件,并报国务院证券监督管理机构核准。非公开发行股票提交证监会受理到审核批准没有具体的时间表,可参考IPO审核流程。因为在《上市公司非公开发行股票实施细则》和《市公司重大资产重组管理办法》内容中并没有具体规定证监会必须要在多少时间内予以批复非公开发行申请,只有中国证监会按照《管理办法》规定的程序审核非公开发行股票申请。

最后,一般提交审核申请进行审核要两三天时间,一般在审核期间相关股票都要停牌,直到审核结束,是否审核通过上市公司都会发公告并恢复交易的。定向增发一般可以引入战略投资者,一方面可以获取资金,另一方面战略投资方一般也会给予人员和技术的注入。对公司属于长期利好。从历史上看,非公开发行获批后几乎都是上涨,大部分还能有涨停的走势。

无论你的行为是对是错,你都需要一个准则,一个你的行为应该遵循的准则,并根据实际情况不断改善你的行为举止。了解完创业板非公开发行股票流程,媒市股网相信你明白很多要点。